Argentina - Mercados - 06/04/2015 : Sube todo por alza del precio del Petróleo y porque el Gobierno "encontró todo en orden" en su "inspección" al Citibank

06/04/2015



Algunos datos importantes de los mercados al cierre del  06/04/2015




Dólar en Uruguay =  15,29 pesos argentinos  (baja)


Euro =                  1,0931    dólares   (alza)

Libra (GB) =       1,4886    dólares    (alza)


Oro en EEUU =            1213,29   dólares la onza troy (alza)

Soja en EEUU =            359,60    dólares la tonelada (Mayo 2015 - fuerte baja) 

Petróleo en EEUU=      51,70    dólares el barril (Abril 2015 - fuerte alza - volátil)



Dólar Oficial (para alimentos) en Venezuela =  6,30    bolívares

Dólar SIMADI en Venezuela =                   193,60    bolívares (alza)

Dólar Paralelo en Venezuela =                             245,19     bolívares (baja)




El dólar 'libre' SIMADI cotizó a 193 bolívares ... contra 6,30 del dólar "para alimentos".



Las empresas que importan alimentos y medicinas dijeron que el Gobierno de Venezuela NO LES ENTREGÓ NINGÚN DÓLAR A 6,30 BOLÍVARES DURANTE ESTE AÑO, lo cual significa que el valor del dólar de 6,30 en la práctica NO EXISTE.


El ajuste de Maduro comenzó con la fuerte devaluación que convirtió al dólar SICAD que valía 52 dólares en el SIMADI que cuesta más que el triple (193).



El Presidente de EEUU Barack Obama declaró una situación de “emergencia nacional” por el “riesgo extraordinario” que supone la situación en Venezuela para la seguridad de EEUU.


En la práctica, EEUU seguirá manteniendo a Venezuela como hasta ahora.


Los Venezolanos Chavistas tienen unos 350.000 millones de dólares, consecuencia de la corrupción, depositados en el exterior.


La Inflación se estaría frenando enVenezuela y rondaría "sólo" el 100 % anual.


Ahora las largas filas cambiaron de sitio :


Maduro le dá un pollo y una leche al que firma un documento apoyando a la dictadura.


En Argentina,  comenzaron las Elecciones 2015.


En una especie de "internas abiertas" (PASO),  en la capital de la Provincia de Mendoza, el opositor partido Unión Cívica Radical vapuleó al Peronismo (le ganó 60 % a 17 %).


El Presidente del partido Radical, Sanz, tuvo la buena idea de aprobar una "elección primaria" entre los candidatos opositores al Gobierno K, para elegir quien enfrentará al Peronismo en las Elecciones Presidenciales y generales de este año 2015.


Serán candidatos a Presidente en la interna de los opositores,  al menos 3 : El Alcalde de Buenos Aires y ex Presidente del club Boca Juniors Macri,  el Presidente del Partido Radical, Sanz y la Diputada ex Radical Elisa Carrió.



El ex Presidente Duhalde presiona para conseguir la Gobernación de Buenos Aires para Sergio Massa, quien sigue perdiendo candidatos,  que retornan al Kirchnerismo.




06/04/2015


Argentina



Se esfuma en el exterior la creencia en una rápida mejoría de la economía Argentina en el año 2016




Dilma, decidida a efectuar una fuerte devaluación de la moneda Brasileña como hiciera Fernando H. Cardoso en el año 1999, fue frenada, por los "cacerolazos".


Ante la devaluación Brasileña,  hace casi 16 años, el Presidente Peronista Menem decidió esforzarse por mantener el dólar en un valor fijo mediante una dureza monetaria que causó una notable deflación.


Cristina Kirchner parece decidida a imitar a su predecesor Menem.



Hay un cambio acerca de la creencia en una inmediata y milagrosa mejoría de la economía Argentina en el año 2016, tras asumir un nuevo Gobierno.


Se cree que el nuevo Gobierno Argentino deberá efectuar un ajuste al estilo Brasileño.


A la extraordinaria caída de las ventas,  ahora se sumó un incremento de la morosidad de los créditos en varias zonas de Argentina como por ejemplo Bahía Blanca, donde la "cadena de pagos" ya estaría cortada




BONOS





“Los bonos tuvieron una favorable respuesta a través de subas promedio de 0,5 % en sus cotizaciones en dólares entre las principales referencias”, dijo Gustavo Ber.

Entre los Bonos, el Bonar X subió 0,04 %, el AN18 bajó (-0,22 %), el AY24 ascendió 0,23 %, el Descuento en pesos avanzó 0,81 %, el Global 17 ganó 0,44 %, el NF18 sumó 0,18 %, el Par en dólares retrocedió (-0,40 %), el Par en pesos ganó 1,23 % el PR12 creció 0,78 %, el PR13 mejoró 0,71 %, y el Boden 2015 descendió (-0,42 %). 


Entre los Cupones atados al PBI, el TVPA (en dólares ley argentina) se valorizó 0,88 % 
(arg $ 114), el TVPE (en euros) trepó 4,10 % (arg $ 127), el TVPP (en pesos) saltó 2,28 %
(arg $ 7,62), el TVPY (regido por la ley extranjera, canje 2005) avanzó 2,59 % (arg $ 115), y el TVYO (serie II, regido por la ley Nueva York, canje 2010) escaló 2,68 % (arg $ 115).




ACCIONES





Tras el fin de semana largo, el Merval finalizó la rueda con un salto de +3,31 %, hasta situarse en las 11.439,04 unidades, apuntalado por firmas vinculadas a los sectores energético y petrolero,  alentadas por el alza del Petróleo.


Dentro del panel líder de la Bolsa de Comercio de Buenos, las subas más importantes las experimentaron: Petrobras Brasil (+6,15 %), YPF (+5,59 %) y Tenaris (+4,74 %). 


La única baja fuerte fue la de Comercial del Plata (-3,12 %).


“El Merval reaccionó con una fuerte mejora del 3,3%, de la mano de las petroleras -ya representando nada menos que la mitad del índice- las cuales se vieron impulsadas por el repunte del WTI, bajo un volumen más sostenido”, dijo Ber. 


El total negociado en Acciones asciende a arg $ 281.261.194, con un balance de 51 papeles en alza, 21 en baja y 6 sin registrar cambios en su cotización.



ADRs





El alza del Petróleo y la Inspección del Citibank en la cual el Gobierno "encontró todo en orden" serían las causas del alza de las Acciones Argentinas en EEUU.


Las Acciones de Transportadora de Gas del Sur (TGS) crecieron 5,2 por ciento.


Las otras subas más importantes las experimentaron: YPF, 4,37 %; Tenaris, 2,68 %; Ternium, 2,44 %; Banco Macro, 1,57 %; Francés, 1,45 % y Petrogas Energía 1,31 % . 



DÓLAR




El dólar blue perdía esta tarde 6 centavos y se vendía a arg $ 12,49, en medio de la llegada de la tan esperada inyección de dólares de las exportaciones de soja que genera el inicio de la cosecha gruesa. 


Según datos difundidos hoy por la Cámara de la Industria Aceitera de la República Argentina (CIARA) y el Centro de Exportadores de Cereales (CEC), entidades que representan un tercio de las exportaciones argentinas, durante la última semana las empresas del sector liquidaron la suma u$s 380.839.481.


La suma se encuentra muy por encima de los u$s 202 millones de la semana previa y de u$s 247 de la anterior, más aun si se tiene en cuenta los feriados por la Pascua de la semana pasada, sumado al paro del Martes 31. 


A la inyección de soja-dólares se suma el aumento en la venta de dólar ahorro que se da con el principio de mes y que retroalimenta el mercado paralelo mediante la operación denominada ‘pure’, por la que se adquiere dólares para atesoramiento y se los vende a precio de blue para hacerse de una diferencia. 


En tanto, el dólar oficial cerró sin cambios a arg $ 8,835, mientras que el dólar ahorro se colocaba en los arg $ 10,60 y el dólar turista o tarjeta en los arg $ 11,93. 


Así, la brecha entre el dólar oficial y elparalelo se reducía a un 41 %. 


El dólar Contado con Liquidación operaba a arg $ 12,16 y el dólar MEP  a  $ 12,14. 


El volumen negociado en el segmento contado fue de u$s 276,849 millones, mientras que en futuros fue de u$s 43 millones.


Fuentes privadas del mercado precisaron que el Banco Central “compró y vendió”, pero el balance de la rueda fue de u$s 10 millones a favor, por lo que sumó reservas.


El pasado Miércoles, la autoridad monetaria compró u$s 140 millones gracias a las primeras liquidaciones de divisas del trimestre y los feriados, que concentraron más operaciones. 


Sin embargo, la caída en el precio de la soja y la incógnita respecto a qué dimensiones alcanzará este año la retención de cosecha por parte de los productores agropecuarios provocarían que el ingreso de divisas sea el más bajo desde el año 2007.



06/04/2015



Cotizaciones en el Exterior




En EEUU la Bolsa terminó en alza.


El Dow Jones (+0,66%)  y el Nasdaq  (+0,62 %).


Atribuyen el alza a una estadística negativa de "empleos".


Las malas noticias en EEUU traen alegría porque justificarían un aplazamiento del alza de las Tasas de Interés,  que podría "pinchar la burbuja" de los precios de las Acciones y Bonos.


De todos modos son varios los expertos que recomiendan salir del mercado de Bonos y Acciones de EEUU que está viviendo una "burbuja" favorecida por las Tasas de Interés cercanas a cero.


En Brasil,  la Bolsa subió fuerte  (+1,2 %).



La buena noticia es que Brasil habría tenido Superávit comercial gracias a la devaluación.


Lo habrían logrado con "maquillaje de alta calidad".


En los últimos 12 meses, el déficit comercial Brasileño fue el peor en 16 años.


El Déficit estatal de Brasil respecto al Producto Bruto fue récord : 7 ,34 % anual.


El dólar comercial en Brasil cerró a 3,12 reales.  En el trimestre pasado subió 20 %.


Las Exportaciones Brasileñas cayeron 12,3 % en el último trimestre del año 2014, lo cual fue el peor resultado desde el año 1996.


¿ Motivo ? El Real Brasileño está sobrevaluado.


Los últimos retoques hacia abajo del valor del dólar en Brasil se relacionarían con los pasados "cacerolazos" contra el Gobierno y presiones de los países vecinos.


El Dólar en Brasil,  si bien subió a niveles del año 2003,  está sumamente barato ya que antes de asumir Lula (10-2002) estaba a 4 reales y durante los largos años del Gobierno del PT hubo una inflación importante (80 %).


Un valor lógico para el Dólar en Brasil sería encima de los 7  reales.


En Europa, las Acciones cerraron en alza ...  salvo Alemania.


No no es un error.  ¿ Merkel ya no intervendrá en el mercado ó es sólo una vacación ?


El índice DAX de la Bolsa Alemana bajó (-0,3 %).


La caída del avión de Lufthansa,  y la poco creíble responsabilidad del co-piloto,  la situación de Grecia y una absurda burbuja de precios de las Acciones, son algunos temas que preocupan a  los inversores de Alemania.


El Banco Alemán Commerzbank cerró 400 cuentas en Luxemburgo de clientes que supuestamente habían depositado "dinero negro" en el Banco.


La noticia traerá otra fuerte salida de depósitos de los Bancos Alemanes.


Hoy quedó en Default una empresa Alemana exportadora de maquinaria : Vakoma de Magdeburg.  ¿ La causa ? Las sanciones del Gobierno Alemán a Rusia por no apoyar el Golpe de Estado Nazi en Ucrania.


Los Bancos Alemanes también sufren iliquidez por el retiro de depósitos de extranjeros.


El CAC 40 de Francia subió poco  (+0,24 %).


EURO STOXX (promedio Europa)  (neutro).


FTSE 100 de Gran Bretaña subió (+0,35 %). 


En España, el Ibex subió más (+0,55 %).


El Banco Madrid será liquidado y los que tengan depositados más de 100.000 euros (incluidos varios jerarcas Chavistas Venezolanos) perderán su dinero.  


Varios Bancos Españoles tienen problemas de liquidez.


El Banco Sabadell cerrará 150 sucursales (leyó bien)  para recuperar "caja".


En España los precios de los alquileres deberán ajustarse según un índice inventado por el Gobierno.  España NO es un país tan Capitalista como Argentina.


El índice de Grecia subió hoy (+0,8 %),  por la fuerte "deuda" que según el Gobierno Griego deberá pagar Alemania como indemnización por la invasión Nazi en la 2° Guerra Mundial.


Grecia ya calculó  el  multimillonario resarcimiento que pedirá  a Alemania por las pérdidas ocasionadas durante los bombardeos e invasiones Nazis a Grecia en los 1940s : 278.700 millones de Euros.



Pero además hay otra buena noticia : Rusia multiplicará las compras de alimentos a Grecia.


Veamos las medidas que tomaría Grecia para mejorar sus cuentas públicas :


*Mayor restricción de la salida de divisas del país.

*Lucha contra el contrabando y  la evasión fiscal, eliminación de Exenciones. 


*Nuevos Impuestos (por ejemplo, uno sobre la publicidad en TV, 'cultura', etc).

*Incremento de impuestos sobre autos, piletas de natación y lanchas "de lujo".


Estas medidas son las mismas que Alemania (UE) había rechazado antes.


Alemania quiere que Grecia ejecute otro tipo de medidas :


*Reforma del Sistema de Jubilaciones y Pensiones (incremento de edades para jubilarse)

*Liberalización del mercado laboral ("Contratos Basura").


Según el Gobierno Griego, sus medidas incrementarán el superávit fiscal al 3,9 %, pero Alemania no cree que este cálculo sea realista.


La Agencia calificadora de deudas Fitch bajó 3 escalones la nota Griega (a CCC), mientras que los depósitos bancarios cayeron un 15 % en ese país, por miedo a una "Dracmatización" (la versión Griega de la "Pesificación").


La Bolsa Rusa cerró otra vez en alza  (Micex +1,14 %; RTSI +4,4  %).


El Dólar en Rusia cayó  a 56,52 Rublos.


Una guerra en Yemen, con 2 grandes productores de petróleo como protagonistas (Irán y Arabia Saudita) prometen una tendencia alcista del crudo.


El petróleo subió en EEUU a 51,74 dólares el barril.


El Congreso de Rusia (Duma), ajustó el Presupuesto 2015, que ahora tendrá un déficit fiscal mayor (3,7 % del PBI).  


El Dólar fue calculado en promedio a 61,5 Rublos (está a 58),  el barril de petróleo a 50 dólares, la inflación se calcula en el 12,2 % y el PBI caería un 6 %.


El Estado Ruso tomará más deudas para enfrentar la violenta caída del precio internacional del Petróleo.


Pero la situación del vecino Ucrania es mucho peor : Hay desabastecimiento,  filas interminables para llevarse un paquete de azúcar,  un aceite y una harina.


El Gobierno Nazi de Ucrania copia el modelo económico de Venezuela.


En sólo 2 meses se cerraron en Kiev el 20 % de los pequeños comercios.


Ucrania entregaría "activos del país" para pagar su deuda externa.



El 3° Banco en importancia de Ucrania, "Delta Bank" fue declarado INSOLVENTE.


Se informó que el Banco Central salvó de su caída al PrivatBank, el principal Banco Ucraniano, mediante un crédito de 800.000.000 de grivnas (34 millones de dólares).


Según la agencia Moody's, la devaluación del 40 % de la Grivna Ucraniana traerá mayores dificultades a los Bancos de ese país, que prestan dólares.


Las nuevas repúblicas de Donetsk y Lugansk, surgidas como respuesta a un Golpe de Estado de simpatizantes Nazis en Kiev,  tendrán como moneda al Rublo de Rusia



La decisión de EEUU de armar a los Nazis Ucranianos, y una pelea entre oligarcas de ese país prometen un futuro aún más difícil para Ucrania.


(Fuentes : El Cronista, Merval,  Investing y Bloomberg)